Τουρκία: Αποζημίωση επενδυτών έως 1 εκατ. λίρες

Η ρυθμιστική αρχή κεφαλαιαγοράς της Τουρκίας προχώρησε σε μια απόφαση-σταθμό, διατάσσοντας την καταβολή προσωρινών ποσών που φτάνουν έως και το 1 εκατομμύριο τουρκικές λίρες (περίπου 20.400 δολάρια) σε επενδυτές των οποίων τα κεφάλαια έχουν παγιδευτεί σε συγκεκριμένα επενδυτικά προϊόντα υπό καθεστώς εκκαθάρισης. Η κίνηση αυτή εντάσσεται σε μια ευρύτερη προσπάθεια των αρχών να περιορίσουν την κρίση που έχει κλονίσει συθέμελα τις χρηματοπιστωτικές αγορές της χώρας, προκαλώντας σοβαρές ανησυχίες στους επενδυτές και διαταράσσοντας την εμπιστοσύνη στην αγορά.

Σύμφωνα με ανακοίνωση του Συμβουλίου Κεφαλαιαγοράς (SPK), οι πληρωμές αυτές θα καλύψουν αρχικά κεφάλαια που τελούν υπό τη διαχείριση τεσσάρων εταιρειών: Tera Portfoy Yonetimi AS, Pusula Portfoy Yonetimi AS, Atlas Portfoy Yonetimi AS και Hedef Portfoy Yonetimi AS. Η απόφαση, που ελήφθη την Τετάρτη, προβλέπει ότι οι επενδυτές με καθαρές τοποθετήσεις μικρότερες του 1 εκατομμυρίου λιρών θα δικαιούνται προσωρινή πληρωμή ίση με το σύνολο του ποσού της επένδυσής τους, ενώ για εκείνους με μεγαλύτερες τοποθετήσεις, το ποσό θα περιορίζεται στο όριο του 1 εκατομμυρίου λιρών.

Αυτό το μέτρο αποτελεί την πρώτη ουσιαστική προσπάθεια των τουρκικών αρχών να επιστρέψουν χρήματα στους επενδυτές, μετά το κύμα μαζικών αιτημάτων εξαγοράς που έπληξε τον κλάδο των επενδυτικών κεφαλαίων της Τουρκίας τον προηγούμενο μήνα. Η κρίση είχε ως αποτέλεσμα την εκκαθάριση 131 κεφαλαίων που διαχειρίζονται επτά εταιρείες διαχείρισης χαρτοφυλακίων, όπως είχε διατάξει το Συμβούλιο στις 17 Σεπτεμβρίου. Τα κεφάλαια αυτά συγκέντρωναν 455.758 μεμονωμένους επενδυτές και περιουσιακά στοιχεία ύψους περίπου 20 δισεκατομμυρίων δολαρίων, σύμφωνα με τα στοιχεία της ρυθμιστικής αρχής.

Οι επιπτώσεις στην τουρκική χρηματιστηριακή αγορά ήταν άμεσες και βαριές. Οι τουρκικές μετοχές εισήλθαν σε bear market, καθώς η κρίση στα επενδυτικά κεφάλαια εξανέμισε δισεκατομμύρια δολάρια από την αξία εταιρειών εισηγμένων στο Χρηματιστήριο της Κωνσταντινούπολης. Ο δείκτης Borsa Istanbul 100 υποχώρησε κατά 2,8% στις 11.947 μονάδες την Τετάρτη, σημειώνοντας συνολική πτώση 21% από το υψηλό του στις αρχές Μαΐου, αποτυπώνοντας την έκταση της αναταραχής.

Οι πληρωμές που διατάχθηκαν θα θεωρηθούν προκαταβολές έναντι του τελικού ποσού που δικαιούνται να λάβουν οι επενδυτές μετά την ολοκλήρωση της εκκαθάρισης των κεφαλαίων. Το Κεντρικό Αποθετήριο Τίτλων (MKK) θα αναλάβει να υπολογίσει το καθαρό ποσό της επένδυσης κάθε επενδυτή, διασφαλίζοντας τη διαφάνεια της διαδικασίας. Η ρυθμιστική αρχή τόνισε ότι οι πληρωμές θα πρέπει να πραγματοποιηθούν «επειγόντως», ξεκινώντας από τα αμοιβαία κεφάλαια χρηματαγοράς, τα οποία θεωρούνται πιο ρευστά και άμεσα αποδοτέα.

Παράλληλα, το Συμβούλιο καθόρισε τη σειρά με την οποία θα εκκαθαριστούν τα κεφάλαια υπό τη διαχείριση των A1 Capital Portfoy Yonetimi AS, Bulls Portfoy Yonetimi AS και Pardus Portfoy Yonetimi AS. Σύμφωνα με την απόφαση, τα αμοιβαία κεφάλαια χρηματαγοράς τους θα εκκαθαριστούν πρώτα. Στο πλαίσιο αυτής της κατηγορίας, προτεραιότητα θα δοθεί στα κεφάλαια με τον μεγαλύτερο αριθμό επενδυτών, ενώ θα ακολουθήσουν εκείνα με λιγότερους επενδυτές, μια στρατηγική που στοχεύει στην ταχύτερη ανακούφιση του μεγαλύτερου δυνατού αριθμού πληγέντων.

Για τα κεφάλαια των τριών αυτών εταιρειών που δεν τελούν υπό εκκαθάριση, αλλά των οποίων οι αγορές και οι εξαγορές ανεστάλησαν στις 17 Σεπτεμβρίου, η ρυθμιστική αρχή άφησε ανοιχτό το ενδεχόμενο επαναλειτουργίας τους μετά την ολοκλήρωση της διαδικασίας εκκαθάρισης, εφόσον οι συνθήκες το επιτρέψουν.

Η Τουρκία είχε προηγουμένως ορίσει την Turkiye Is Bankasi για να επιβλέψει την εκκαθάριση των κεφαλαίων υπό τη διαχείριση της Tera, και την κρατική Ziraat Bankasi για τη διαχείριση των κεφαλαίων των άλλων έξι εταιρειών διαχείρισης χαρτοφυλακίων, σε μια προσπάθεια να διασφαλιστεί η ομαλή και ελεγχόμενη διαδικασία.

Οι αρχές έχουν ξεκινήσει ποινικές έρευνες, έχουν δεσμεύσει περιουσιακά στοιχεία που συνδέονται με στελέχη αρκετών επενδυτικών εταιρειών και έχουν θέσει σε εφαρμογή μέτρα με στόχο τη σταθεροποίηση των αγορών. Στο πλαίσιο αυτό, ο Ibrahim Omer Gonul, πρώην πρόεδρος του Συμβουλίου Κεφαλαιαγοράς, κατέθεσε την Τετάρτη ως ύποπτος στην έρευνα της εισαγγελίας της Κωνσταντινούπολης, ενώ τα στελέχη της Tera, Erdin Ozel και Emir Munir Sarpyener, συνελήφθησαν επισήμως. Νωρίτερα, ο υπουργός Δικαιοσύνης Akin Gurlek δήλωσε ότι, μεταξύ 217 υπόπτων, 56 άτομα έχουν συλληφθεί στο πλαίσιο της έρευνας.

Το Συμβούλιο ανέστειλε επίσης τη λειτουργία της Tera Yatirim Menkul Degerler AS, της χρηματιστηριακής εταιρείας και διαχειριστή περιουσιακών στοιχείων που βρίσκεται στο επίκεντρο μεγάλου μέρους των ύποπτων συναλλαγών, οι οποίες οδήγησαν σε τεράστια κέρδη στις μετοχές εταιρειών με περιορισμένη διαπραγμάτευση. Η τουρκική τραπεζική ρυθμιστική αρχή μετέφερε την Τετάρτη τα δικαιώματα των μετόχων στις επενδυτικές τράπεζες Tera, Destek και Hedef στο Ταμείο Ασφάλισης Καταθέσεων Ταμιευτηρίου, σηματοδοτώντας μια ακόμη κρίσιμη εξέλιξη στην προσπάθεια εξυγίανσης του χρηματοπιστωτικού συστήματος.